Плохие новости
Пожалуй, главная новость этого лета — ESMA всерьез берется за индустрию Форекса и торговли бинарными опционами. Под запрет попадают торги бинарниками, а также будет снижено кредитное плечо для FX-трейдеров.
Участники рынка ждали подобных мер уже год, но долгое время конкретных заявлений и действий не происходило. И вот лето 2018 года ознаменуется серьезными переменами. Наиболее жесткие меры будут обращены в сторону бинарных опционов. В том виде, в каком эта индустрия существует сейчас, она будет запрещена. На плаву остаются только реальные БО, так называемый спред-беттинг.
Заденут ограничения и валютный рынок, а также торговля CFD. По данным аналитиков, согласно новому указу регулятора, Форекс-брокеры будут урезаны в своих маркетинговых возможностях, а также сократят использование кредитного плеча. Постараемся разобраться, что все это значит для частных трейдеров и как продолжить использовать рынок на полную.
Европейский регулятор
ESMA — Европейское управление по надзору за рынком ценных бумаг. По сути, это наднациональный орган, решения которого влияют на все рынки Старого Света. В том числе и на брокеров, имеющих европейское расположение, лицензии и размещение.
Список новых мер выглядит следующим образом:
- Полный запрет рекламы Форекс и CFD-торговли для частных клиентов. Отныне им нельзя привлекать новых клиентов при помощи проверенных маркетинговых средств: партнерской программы, видеороликов, сайтов и так далее.
- Полный запрет классических бинарных опционов. Этот высокорисковый инструмент давно досаждал ESMA, этим летом он будет полностью запрещен. В качестве альтернативы будет существовать только спред-беттинг.
- Снижение возможного кредитного плеча. Если сейчас брокеры еще могут предлагать клиентом пропорции 1:500, 1:200 и так далее, то в новых условиях они будут ограничены плечом в 1:30, или даже меньше.
- Добавят стандартизированное уведомление о риске сделок. Обычно FX-платформы не особо хорошо распространяются о рисках потерять капитал. Теперь это будет официальным условием их существования.
- Защита от отрицательного баланса. Уйти “в минус” больше не получится. Соответственно, сделки будут ограничены суммой на балансе, либо применением плеча.
Чтобы не допустить минуса на счету, маржинальные позиции игроков будут автоматически закрываться, при достижении счетом половину от маржинального минимума. Пострадает и система поощрений. Отныне различные акции с привлечением новых трейдеров при помощи бонусов также будут вне закона.
Когда это начнется
Как мы уже сказали, разговоры о подобном в трейдерской среде идут уже порядка года, если не больше. Официальное заявление о разработанных мерах появилось под конец прошлого года. Сразу же на него отреагировали некоторые национальные участники. В внедрением новых порядков, принять их должны будут все европейские брокеры.
В конце марта 2018 года, директива MiFIR, заключающая в себе все установленные запреты и ограничения, вступила в силу. Уже с этого момента ESMA получила полное право вмешиваться в работу торговых структур.
Предписанный срок действия данных мер составляет три месяца, с безлимитным количеством продлений. Первые три месяца регулятор осматривался и вот, 1 августа 2018 года приступает к полноценным санкциям, относительно всех европейских брокеров Форекс, CFD и бинарных опционов.
Что это значит для простого трейдера
Если вы держите активный счет в какой-либо европейской FX-кухне, то ваши возможности также сокращаются.
Говоря простым языком, отныне простой трейдер не может торговать бинарными парами, использовать широкое кредитное плечо, привлекать европейских клиентов при помощи своей партнерской программы.
Новые условия закрытия сделок, при которых неудачные активы будут продаваться автоматически, ставят под сомнения целый ряд долгосрочных стратегий. Особенно они будут заметны тем, кто держит на счету только небольшие суммы.
Пострадает и ваш собственный мани-менеджмент. Теперь учет операций, лотов и будущих сделок должен сочетаться с маржинальным минимумом, дабы не допустить автоматического закрытия позиции. Особо волатильные активы также перестанут быть актуальными, из-за своих низких просадок.
Есть ли выход
Что делать трейдеру, чтобы вернуть свои возможности? Необходимо получить статус профессионального торговца. Мы уже писали о том, кто такой квалифицированный инвестор. Некоторые критерии применимы и к статусу профессионального трейдера.
Если вы торгуете у европейского брокера, то вы можете подать заявку на присвоение такого статуса. Для этого необходимо ответить на три вопроса:
- Осуществляли ли вы, за последние 4 квартала, по 10 значительных сделок в каждый из кварталов?
- Располагаете ли вы инвестиционным портфелем на сумму более 500 000 евро? Сюда входят как ценные бумаги и капитал, так и банковские депозиты
- Есть ли у вас профессиональный опыт работы в финансовом секторе, связанным с применением деривативов, превышающий, как минимум, 1 год?
На первый вопрос положительно ответят больше половины активных торговцев. Третий вопрос также может найти отклик. А вот ситуация с объемным портфелем довольно проблематичная, ведь такой капитал мало того, что надо иметь, так еще и подтвердить.
Как стать профессионалом
Европейские брокеры опасаются новых законодательных актов. Но терять клиентов никто не хочет. Так, например, один из крупнейших европейских брокеров — IG, активно принимает заявки на присвоение профессионального статуса старым и новым клиентам.
Говоря откровенно, IG не стремится к тому, чтобы вставлять палки в колеса своим торговцам. Для подтверждения статуса порой достаточно заполнения анкеты, а к данным, в ней указанным, придираться никто не будет.
Если необходимо дополнительное подтверждение, то узнайте, как оно должно выглядеть и что из себя представлять. Бумаги на русском языке особо никто не читает, выдавая статус лишь за их наличие.
IG обратилось к своим пользователям с заявлением, что для обладателей профессионального статуса все ограничения будут сняты, так как это прописано в документах, вводимых ESMA.
Так что получить статус профессионального трейдера не сложно. А с ним на вас не будут действовать внедренные новые правила. Кредитное плечо остается на старом уровне, возможность получать бонусы также присутствует.