Объемы роста
Рынок сертификатов владения и долговых обязательство представляет собой наиболее выгодный, при грамотном использовании, инструмент вложения собственных средств с целью получения прибыли.
Регулярно растущие объемы денежных масс на рынке обусловлены не только увеличением инвестиционных потоков, но и собственным ростом представленных на нем компаний, который выражается путем увеличения стоимости конкретной ценной бумаги, выпущенной эмитентом.
Эмитентом называется юридическое лицо, представленное фирмой, разместившей свои собственные акции на фондовой бирже. Процесс выпуска этих акций называется эмиссией.
Рынок ценных бумаг представляет собой эффективный регулятор происходящих процессов по инвестированию частного и корпоративного капитала, задачи которого состоят в перераспределении имеющихся инвестиционных ресурсов. В том числе и обеспечение повышения концентрации подобных объемов в наиболее доходных и перспективных отраслях экономики.
В результате в государственно и региональной экономике происходит постоянная структурная перестройка и денежные массы распределяются, главным образом, в производствах, необходимых обществу. Это объясняет почему наибольшим спросом на бирже пользуются акции энергетических и добывающих предприятий – именно энергия, на сегодняшний день, становится наиболее нужным товаром среди широких слоев.
Виды рынков
Помимо подразделения на отрасли, биржевые торги классифицируются на две основные вариации, каждая из которых характеризует не только конкретные показатели спроса и предложения, но и принципиально иные методы извлечения дохода для частных инвесторов.
Собственно говоря, как и во многих других вариациях торговых пространств, существует два типа рынка: первичный и вторичный. Различия между конкретными методами доходности обуславливаются тем, что на первичном, акции покупаются от эмитентов, и основная методика получения прибыли – дивиденды с акций, либо выполнение эмитентом обязательств по покрытию долга по облигациям.
Вторичный же рынок подразумевает под собой перепродажу ценных бумаг с целью образования наживы спекулятивного толка. То есть продажа рациональным инвестором будет осуществлена только в том случае, при котором продажная стоимость будет выше, нежели на момент покупки. Только такой подход ознаменует получение прибыли. Спекулятивная деятельность несет под собой налоговое обременение каждой конкретной сделки, исходя из вырученной прибыли.
Первичный рынок
Первичный рынок представляет собой с одной стороны рынок новых эмиссий, а с другой стороны становится методикой, прибегая к которой реципиенты инвестиций используют способности привлечения новых финансовых ресурсов.
Для того, чтобы данная структура работала достаточно успешно, есть требования, чтобы инвесторы обладали уверенностью в том, их вложения рациональны, целесообразны и перспективно прибыльны.
Следовательно, существует потребность в предоставлении им точной информации с тем, чтобы инвесторы имели возможность проводить сравнение с другими формами инвестиций и принимать решения, следует ли вкладывать деньги в исследуемый инвестиционный материал.
За выполнение данной потребности ответственны не только эмитенты, но и нормативно-правовые акты, установленные государством.
Развитый первичный рынок обязан обладать способностями к выбору для того, чтобы можно было судить о стоимости конкретных ценных бумаг. На пространстве развитого первичного трейдинга есть потребность эмитента в том, чтобы предложение на покупку ценных бумаг охватило как можно большую аудиторию потенциальных инвесторов. Это должно позволить ему получить справедливую цену за предлагаемые ценные бумаги.
Цели первичного рынка и его участников
Грубо говоря, цели первичного рынка состоят в формировании торговых отношений и соответствующего пространства между эмитентами и инвесторами. Цель участников первичного рынка ценных бумаг исходит от их положения.
Задача эмитента состоит в расширении своего собственного оборотного капитала, путем продажи акций долевого владения, либо получения вложений путем выпуска облигаций – долговых расписок. Глобальный характер его действия приобретают в процессе рост своего предприятия как такового.
Задачи же инвестора на первоначальных торгах представляют собой список дел, необходимых для поиска удачного вложения. Таким принято считать недорогие акции потенциально развивающейся фирмы.
Покупка квитков в момент IPO считается весьма рисковым занятием, так как среде мало что известно о возможностях компании, но благодаря низкой цене за бумагу и грамотному анализу ситуации, вкладчик способен найти эмитента, чьи котировки будут расти как на дрожжах.
Цель такого вложения может быть как долгосрочной – вложение и ожидание дивидендного дохода, так и краткосрочным – купить акции с целью перепродать подороже после того, как они вырастут в стоимости.
Вторичный рынок
Вторичный рынок представляет собой структуру перепродаж определенных активов в целях увеличения собственного капитала. Держатель определенного пакет акций или облигаций способен выставить его на продажу и выручить конкретную сумму, известную на данный момент. Определена такая сумма будет посредством соотношения котировок на определенные акции.
Вторичный рынок является возможностью купить ценные бумаги определенных компаний в тот момент, когда эмитентом все они уже были реализованы. Здесь в ходу абсолютно любые инструменты за исключением тех, которые по разным причинам не могут быть допущены к перепродаже.
Такой причиной может быть закрытый характер определенного акционного размещения, персонализированное указание предыдущего владельца с запретом перепродажи и многие другие, чаще всего носящие персональный или внутри корпоративный характер.
Капитализация вторичного рынка периодически может снижаться за счет ценового падения определенных пакетов бумаг. Такое наиболее вероятно в условиях обрушения котировок и кризиса, известных как “лопающиеся пузыри”.
Происходит такая гипотетическая ситуация в результате повышенного спроса на определенную отрасль, а затем резкого перехода от неудовлетворенного спроса к превышающему предложению. Естественно что такая рыночная ситуация влечет за собой обрушение цены, как это и всегда бывает с товарами широкого круга потребления.
Цели участников вторичного рынка
Собственно говоря, как и все участники, здешние обитатели ставят перед собой цель в заработке конкретной финансовой массы. Деньги на вторичном рынке, как уже было сказано выше, образуются в результате совершаемых перепродаже определенного типа товаров, коими и являются акции и облигации.
Также вторичные торги располагают таким инструментарием как срочные контракты. Срочные контракты представляют из себя договоры на обязательства не по факту сделки, а по конкретным условиям сделки.
Например, установленной заранее цене покупаемого товара или времени и объемах поставки. Такие условия выражают в себе опционы и фьючерсы.
Выработка прибыльных финансовых масс происходит в результате перепродажи определенного актива по повысившейся цене. Для продавца имеют значение лишь 3 фактора. Это цена на момент его собственной покупки, стоимость при продаже, которую он хочет провести и законность данной сделки.
Для покупателя же список расширяется. Сюда войдет цена совершаемой им покупки и возможный потенциал роста у данного актива. Также сохранение его посредством депозитария, внесение в реестр обладателя. Дивиденды, которые будут выплачены по акциям в ближайшие годы, возможность перепродажи как в ближайшее время, так и после длительного владения.
Все перечисленные условия покупки имеют под собой одну и ту же мотивацию – потенциальный доход данного предприятия.
Торговля на бирже и вне ее
Стоит отметить, что торговля часто классифицируется не только на первичную и вторичную, но и по месту проведения договоров и контрактов. Сделки могут быть заключены как на бирже, так и вне ее.
Внебиржевая торговля имеет крупные объемы капитализации и работа на этом поприще сулит хорошие доходы. Основное отличие, помимо места проведения, кроется еще и в наименованиях товаров, являющимися объектами купли/продажи.
Здесь также могут быть эмитированы акции, но разница состоит в объемах как выпуска, так и самого эмитента. Вне биржи котируются гораздо меньшие предприятия, или предприятия с меньшим объемом выпускаемых акций.
Но если общая совокупная стоимость предприятия уступает тем, которые реализовываются на биржевых площадках, то меньшая цена за акцию позволяет выкупать все предприятие полностью. Или хотя бы крупную его часть, что в перспективе сулит не только дивидендный доход, но и потенциальную возможность управлять фирмой, в попытке больших заработков.