формирование ценных бумаг
Важное Журнал Трейдера Инструменты Фондовый рынок

Грамотное формирование своего собственного портфеля ценных бумаг

Просто лучший способ заработать

На сегодняшний день вложения в ценные бумаги это самый прибыльный из возможных инструментов получения богатства. Из законных инструментов, конечно же. Самые богатые люди мира сколотили свое состояние именно благодаря имеющимся в их распоряжении пакетам акций и облигаций.

Но даже если вы не грезите стать местным аналогом Билла Гейтса, то все же стоит разобраться в основных принципах ведения инвестиций, благо этот процесс не такой уж и сложный, каким может показаться не первый взгляд.

Благодаря грамотным вложениям вы можете обеспечить себе неплохую прибавку к вашей нынешней зарплате, а то и вовсе обрести финансовую независимость. Время также является средством инвестирования, и многие миллиардеры рекомендуют вкладывать его в расширение собственных знаний о биржах и принципах их работы.

Если необходимо вывести одну какую-то формулу, которая поможет вам собрать в кучу все ваши мысли и знания о инвестициях, то предлагаем взять за основу следующий принцип: “Ваш успех, как инвестора, зависит от того, насколько прибыльный портфель вы сможете собрать”. Запишем и приступим к разбору данного тезиса.

формирование ценных бумаг

Отслеживаем “за бугром”

Перед тем, как приступить к реализации своей формулы, стоит понять некоторые особенности ведения дел “у них и у нас”. Помните, что формирование рынка ценных бумаг в России, в Республике Беларусь, Казахстане и других пост-советских странах, началось относительно недавно.

Это означает что рынок обладает определенной гибкостью, а также, располагая гораздо меньшим объемом капитализации, чем, скажем биржи Соединенных Штатов или Европы, находится в пропорциональной зависимости от них.

В более практическом понимании, мы можем сказать, что многие явления, происходящие на биржах в США, с некоторым запозданием докатываются и до России и ее экономических союзников. Соответственно распространенный на Западе аспект торговли вполне применим и здесь, если подобрать для этого адекватный момент. Конечно, методы становления богаче на Западе немного шире, но помните, что по факту, Российской экономике нет даже 30 лет.

Так, например, в США вы можете сколотить состояние на “налоговых аукционах”. Это проводимые в судебном порядке аукционы, где вы можете выкупить по дешевке налоговый долг определенного лица, а затем, когда лицо возместит свой кредит перед государством, вам вернутся проценты. Либо лицо не выплатит, и доблестные приставы изымут его имущество в вашу пользу. В зависимости от долга, таким имуществом может стать автомобиль или дом, которые, если вы пожелаете, также уйдут с молотка а вы, как держатель прав, получите деньги.

Когда Российское налоговое законодательство дойдет до такого, то вы, зная принцип, способны влиться в число первых заработавших на данной почве. Тоже самое касается и явлений на торговых площадках. Определенные колебания в США и Европе отражаются на нас, и зная это, вы реализуете заранее подготовленные планы.

Принцип выбора стратегии

Возвращаемся к исходному тезису о сборе потенциально перспективного портфеля. Проясним, что портфель, на фондовым рынке, представляет собой набор имеющихся у вас активов, задача которых приносить вам максимально возможную прибыль.

Взглядов на подбор активов может быть несколько. Сразу стоит сказать, что речь идет о долгосрочном инвестировании, спекулятивные цели вообще редко когда имеют что-то общее с понятием о наборе активов и портфелями.

Исходя из взглядов мы и выбираем основные принципы. Помните, что в первую очередь, именно формирование портфеля ценных бумаг должно соответствовать вашим мыслям, а не наоборот. Мы ведь не хотим, чтобы инвестиции превратились в еще одну работу, не доставляющую удовольствия, верно?

Ближе к делу: есть два основных принципа подбора своих ценностей. Первый из них называют диверсификацией. Вы наверняка не раз слышали выражение “Класть все яйца в одну корзину”. Второй же взгляд мы может наименовать как “предельно концентрированный”, то есть, заключенный на одном объекте. Поговорим о них подробно.

формирование ценных бумаг

Раскладывай как можно шире

Диверсификацией называют распределение своих активов на разные отрасли. Ключевое суждение гласит, что разложив свои деньги в разные акции, мы обезопасим себя, если одна из наших инвестиций провалится. Грубо говоря, портфель “раскладывателя” может выглядеть следующим образом. Возьмем для примера самые громкие названия:

  • Газпром – 33% имеющихся акций, треть нашего “чемодана”
  • Роснефть – 33%
  • Башнефть – 33%
  • Крошечный остаток как издержки для оплаты услуг брокера

На первый взгляд выглядит неплохо, не кажется? Крупные надежные компании, “голубые фишки”, да и звучит солидно! Все компании торгуют нефтью и бензином, много денег. Но в этом то и проблема. Что будет, если рынок нефти пойдет вниз? Пара делений, на которые уйдут котировки в результате новостей, могут быть катастрофическими для вас. То что вы не вложили все в одну фирму довольно неплохо, но рынок имеет свойство проседать целыми отраслями, и если ваши деньги целиков в отрасли? Правильно, они тоже просядут. Риски на падение первоначальной стоимости слишком велики.

Делим на отрасли

Попробуем поделить наш капитал на несколько отраслей:

  • Газпром – 25%
  • Сбербанк – 25%
  • Норникель – 25%
  • Магнит – 25%

Вот это уже получше, разные сферы деятельности уже хорошая диверсификация. Управление портфелем потребует от нас информированности в нескольких областях, но все же цель формирования – заработок, будет нас подталкивать вперед. Но можно ли назвать такое идеальным? Нет. Представленные компании формируют российскую экономику, но при этом и сильно зависят от нее. В случае, если наша государственная внешняя политика подкачает, то это отразится на всей экономике. А значит и все наши активы дадут просадку по котировкам.

Сегодняшние возможности позволяют нам инвестировать в зарубежные компании. Такое дополнительное разделение было бы кстати, особенно если ваше мнение о государственной экономике остается не лучшим. Как насчет заменить пару компаний на их зарубежные аналоги? Например, вместо Магнита вложитесь в американский Wall Mart, если ваш брокер, конечно же, может проделать такой трюк. Ну и если ваши патриотические чувства позволяют вам.

Делим по надежности

Большим недостатком дробления своего пакета исключительно на акции считается их низкая надежность. Помните про риски, которые сопровождают процесс мани-мейкинга (производства денег) из ценных бумаг.

А также помните про то, что выбор не ограничен акциями. Есть много других вещей, которые обладают большей надежностью, а значит способны сбалансировать ваши портфель. Представленные выше названия соответствуют “голубым фишкам”. Да, это достаточно надежно и приносит небольшую, но постоянную прибыль.

Но все же самые крупные суммы скрываются на мелкими компаниями, которые готовятся к прорыву. Как найти такую компанию? Вопрос сложный, ответ простой – анализируйте рынок. Оценивайте их товар, группу управляющих и опыт.

Попробуем создать портфель, который дает нам надежность с одной стороны, но также и вкладывается в рисковые молодые фирмы. За устойчивость будут отвечать государственные облигации – они традиционно считаются оплотом выполненных обязательств:

  • Государственные облигации – 20%
  • Российские голубые фишки (разделенные на отрасли, в соответствии с прошлым примером) – 30%
  • Акции мелких интересных компаний с оригинальной идеей (самые рисковые, но те, от которых мы ждем взрыва котировок) – 10%
  • Зарубежные голубые фишки (также градируем по отрасли, например BP, HP, Telsa, Wall-Mart) – 20%
  • Зарубежные государственные облигации – 20%

Помните, что каждый из пунктов вы можете делить еще более дробно. Например зарубежные акции могут представлять как крупные компании из США и Европы, так и представителей Китая, как наиболее прогрессирующего рынка. Особенно если это соответствующая прогрессу отрасль. Например в Китае растет тяжелая промышленность, в Японии уже долгое время технологическая, а такие страны как Сингапур, или Швейцария будут идеальной сферой для вложения в акции банковских и других финансовых институтов.

формирование ценных бумаг

Концентрация и удар в точку

Фрагментация портфеля на много кусков будет заставлять его колебаться. Одна сфера падает, другая поднимается и все в таком духе. Считать стоит только общие вложения по истечению определенного периода.

Многие считают это слишком сложным и абсолютно нерациональным подходом. Есть группа инвесторов, которые считают, что если грамотно выбрать объект инвестиций, то ничего делить не нужно. Задача лишь в подборе, вложении огромной суммы и выжидании.

Стоит отметить, что много таких представителей и в списках Форбс. Самый богатый инвестор мира, Уоррен Баффетт хоть и является владельцем целой инвестиционной компании, которая держит активы разных отраслей, но все же считается классическим примером работы по одному активу. Методика мистера Баффетта, особенно в начале его карьеры, строилась на фундаментальном анализе и грамотном вложении в одну конкретную корпорацию. Затем эта фирма росла и приносила прибыль. Но здесь есть несколько аспектов, которые могут координально влиять на сам принцип работы.

Большая инвестиция означает покупку большого пакета акций. А значит и управление предприятием переходит в ваши руки. Такая модель больше подходит для действующих опытных бизнесменов, нежели чем для стороннего инвестора, работающего в стиле “вложил и забыл”. Тем не менее, такой подход действительно способен приносить огромную прибыль. Главное здесь – подбор объекта.

Настоящая диверсификация

Учитывайте, что мы говорили исключительно о вложениях в ценные бумаги. Настоящее же разделение своего портфеля активов выходит далеко за рамки биржи. Известный лектор, писатель, миллионер и инвестор, Роберт Кийосаки, является большим критиком разделения портфеля на бумаги.

Согласно его убеждениям, вложения в акции должны являться лишь частичкой от строящегося вами богатства. Кийосаки отдает должное методике Баффетта по приобретению классных компаний и включения их в свой конгломерат. Тем не менее, инвестиции не заканчиваются на бумагах. Так писатель предлагает расширять охват своих инвестиций не только в ценные бумаги, но и в недвижимость, драгоценные металлы, депозитные сертификаты и, самое главное, свой собственный бизнес.

0

Автор публикации

не в сети 20 часов

Ярослав

30
Комментарии: 0Публикации: 405Регистрация: 15-10-2017

Написать ответ